EKP puhuu tällä kertaa vaatiakseen vahvoja, vakavaraisia ja rohkeita pankkikokonaisuuksia, jotka vahvistavat Euroopan pankkikuvaa ja jotka tällä tavoin eivät voi vaikuttaa heihin matalien korkojen politiikka ja taistelu asiakkaiden puolesta. Pankkien jatkuvat kamppailut EKP: n soveltaman rahapolitiikan kanssa asettavat monet pankit köysiin, jotka näkevät, kuinka niiden liiketoiminta ja kannattavuus ovat menettämässä volyymiaan.
Muutama kuukausi sitten saimme nähdä, kuinka Santander-pankki otti haltuunsa Banco Popularin 1 euron hinnalla, tai kuinka Bankia ja BMN yhdistyivät vakiinnuttaakseen itsensä suureksi pankiksi Espanjan pankkikentässä. Voimme nähdä nämä sulautumiset myös Euroopassa, Italiassa Veneto Banca ja Banco Popolare di Vicenza imeytyivät samalla tavalla suurella Intesa San Paololla.
Jos meillä ei olisi tarpeeksi suurten espanjalaisten hain Banco Santanderin selittämättömällä hankinnalla Banco Popularia. Kuukausia myöhemmin toisen espanjalaisen pankin vakavaraisuus oli jälleen kyseenalainen ja pakotti Espanjan keskuspankin ja CNMV: n toteuttamaan ylimääräisiä toimenpiteitä estääkseen yrityksen kaatumisen, toisin kuin Popularin kanssa tapahtui. Tällä kertaa tilanne vaikutti Liberbank-pankkiin nähdessään, kuinka sen osakkeet romahtivat päivien kulkiessa, ja että hyvin vähän, se ei seuraa Popularin jalanjäljissä. (Katso: «Entä Liberbank?»)
Tämän epävakaiden näkymien vuoksi Euroopan pankkikehyksessä EKP kehottaa tällä kertaa ainoan valvojan presidentin Danièle Nouyn välityksellä eurooppalaisia pankkeja toteuttamaan uusia yhdentymisprosesseja ja lisää fuusioita pankkiyhteisöjen välillä. EKP: n näiden vaatimusten kanssa asettama tavoite on vahvistaa Euroopan pankkikokoonpano suurten, vakaan ja vakavaraisen pankkiyrityksen kanssa, jolla on kansainvälistä toimintaa, jotta se olisi vähemmän haavoittuvainen maailmantalouden jatkuville muutoksille.
Presidentti korosti, että nämä sulautumat voivat olla selkeä tapa saada heikot pankit pois markkinoilta sen lisäksi, että he kohtaavat vähemmän haavoittuvuutta Euroopan pankkien suurilla haasteilla tällä hetkellä; sijoittajien paineet kannattavuuteen ja pankin sijoitetun pääoman tuottoon sekä julma kilpailu asiakkaista.
Lisäksi Nouy korosti näiden sulautumien suurta merkitystä, koska hän vahvisti Euroopan finanssialan liiallisen koon ja tarpeen vähentää sen muodostavien pankkien määrää.
Lopuksi hän käytti tilaisuutta rohkaistakseen suuria pankkiyrityksiä olemaan rohkeampi ja antamaan asiaankuuluvat toimet hyödyntääkseen tätä kasvun ja rajat ylittävänä keinona perustamalla kansainvälisiä fuusioita muiden euroalueen pankkien kanssa, mikä on pankkien tähän asti , hän on ollut hyvin haluttomia tekemään niin.
Erittäin tyydyttynyt pankkisektori
Presidentti Nouy korosti eurooppalaisen pankkitoiminnan suuruutta kriisin aikana tapahtuneesta vähennyksestä huolimatta.
Nouy korosti suurta ongelmaa, jonka tämä aiheuttaa Euroopan taloudelle, havainnollistaen, että "suklaa on erittäin hyvä, jos sitä otetaan pieninä määrinä, mutta siitä tulee haitallista, jos sitä otetaan liikaa".
Lisäksi hän korosti suurta riippuvuutta siitä, että Euroopan talous kärsii pankkirahoituksesta, ja joidenkin pankkien niiden kokonaisvarojen osuus on 280 prosenttia BKT: sta verrattuna muihin maihin, kuten Yhdysvaltoihin, joissa pankkiryhmien omistamat varat ovat yhteensä 88 prosenttia suhteessa BKT: hen, kannattamalla itsenäisempää ja vapautettua taloutta.
Tämän talouden vapauttamisen lisäksi, kuten olemme sanoneet artikkelin alussa, yksi presidentin tavoitteista on seurata heikkojen pankkien poistumista markkinoilta vedonlyönnillä, että se tapahtuu kahdella tavalla: katoaminen näiden sulautuminen muiden suurempien pankkiryhmien kanssa.
Tämä tarkoittaisi sitä, että yksiköt voivat helpommin saada sijoittajien vaatimaa tuottoa sen lisäksi, että katoaa nykyinen liiallinen kilpailu, joka pakottaa yhteisöt käymään valimattomassa sodassa asiakkaiden puolesta, jättäen yhteisöt ilman mahdollisuutta saada etuja. Ja olemaan kannattavia.
Kansainväliset sulautumiset? Kyllä, mutta omalla tavallani
Valvojan presidentin, Danièle Nouyn, edessä Espanjan keskuspankin varapuheenjohtaja Javier Alonso lausui nopeasti ja korosti tämän tyyppisiin sulautumiin liittyviä vaikeuksia ja esteitä ja pyysi, että tämä sarja esteiden poistaminen helpottaen rajat ylittäviä sulautumisia.
Varapääjohtaja totesi, että vaikka olisi toivottavaa, että tällainen sulautuminen tapahtuu pankkiryhmien välillä, valitettavasti se ei ole vallitseva suuntaus. Täten allekirjoittamalla sitoutumisensa presidenttiin.
Javier Alonso pyysi kuitenkin EKP: tä poistamaan kaikki esteet ja esteet, jotka estävät pankkeja lyödä vetoa rajat ylittävistä sulautumisista euroalueen yksiköiden kanssa.
Lisäksi varakuvernööri yhtyi presidentti Nouyn huoleen mahdollisesta ylimääräisestä kapasiteetista pankkisektorilla ja ehdotti ylipankkien asianmukaista korjaamista Euroopassa.
Lopuksi Alonso puolusti tähänastisia ponnistelujaan kriisin ratkaisemiseksi toteamalla, että espanjalaiset pankit ovat paljon pääomarahoitteisempia, terveempiä ja paremmin valmistautuneita kohtaamaan markkinoiden häiriöt. Hän kuitenkin myönsi, että saman pääoman tuotto (ROE) sijaitsee (Espanjan pankkien keskimääräinen ROE 5%) hyvin kaukana pankkien pääomakustannusten kattamisesta.
Varapääjohtajan lausunnoissa kyseenalaistettiin Espanjan pankkien osoittama heikkous ja suuri uhka pankkitaseille nykyisen korkotason (0%) yhteydessä. Vahvistaa Alonsolle, että "sinun on oltava hyvin varovainen tämän suhteen". (Katso "Matalat korot syövät konservatiivien investoinnit")
Fintech, yhä vahvempi kilpailu
Fintech-kilpailu on asia, joka huolestuttaa yhä enemmän pankkiyhteisöjä sen lisäksi, että se on ala, joka vaikuttaa suoraan huonoon tilanteeseen, jota Euroopan finanssiala kokee.
Näiden uusien teknologia-alustojen ilmestymisestä on tullut vaihtoehto perinteiselle pankkitoiminnalle, mikä vähentää pankkiyritysten liiketoiminnan määrää, koska yhä useammat asiakkaat liittyvät digitaaliseen muutokseen ja valitsevat tämäntyyppiset taloudelliset ratkaisut. (Katso "Fintech-yhtiöiden vaikutukset pankkitoimintaan")
Näiden yritysten pieni koko tekee niistä paljon vähemmän alttiita liiketoimintamallinsa kääntymiselle, jolloin ne voivat sopeutua paremmin ympäristön muutoksiin.
Javier Alonsolle tämä on suuri huolenaihe, joka pitää kaikkien perinteisten pankkiyhteisöjen muuttumista digitaaliseksi maailmaksi erittäin vaikeaksi, koska se aiheuttaa erittäin korkeita kustannuksia ja että hän vahvistaa, että monet pienet pankit eivät voi ottaa niitä vastaan ja liittyä innovaatioprosessiin. joka vaatii sopeutumista digitaaliseen maailmaan.
Jos tähän lisätään korkeat sääntelyprosessit, joihin eurooppalaiset pankit ovat joutuneet, sektorin digitaalinen muutos kokonaisuudessaan on tänään käsittämätöntä.