Robo Advisor, sana, jota et ole viime aikoihin asti varmaan koskaan kuullut ja jonka olet todennäköisesti törmännyt useampaan kuin yhteen erikoistuneeseen mediaan viime aikoina. Heidän maineensa kasvaa tasaisesti etenkin niiden palkkioiden vähäisyyden vuoksi, mikä heidän salaisuutensa on? Miksi ne ovat niin halpoja muihin rahastoihin verrattuna? Kerromme tämän kaiken alla.
Indeksirahastot ja passiivinen hallinta, robo-neuvojan salaisuus tarjota alhaisia palkkioita
Kaikilla robo-neuvonantajilla on yksi yhteinen asia, erittäin matalat palkkiot. Jokainen voi noudattaa erilaista strategiaa tai käyttää muutamaa erilaista omaisuutta, mutta kaikki yrittävät pitää kulut mahdollisimman pieninä. Se on heidän tärkein esittelykirjeensä, jolla he yrittävät voittaa mahdollisimman monta asiakasta.
He saavuttavat tämän sijoittamalla pääasiassa indeksirahastoihin, rahastoihin, jotka yrittävät kopioida viittaamaansa indeksiin ja joiden hallinnointi on vähäistä, joten kustannukset ovat hyvin alhaiset. Jotkut tarjoavat yhdistelmän passiivista ja aktiivista hallintaa, mutta yrittävät aina käyttää varoja, joilla on erittäin alhaiset palkkiot.
Millaisia palkkioita siellä on?
Huolimatta siitä, että palvelu on erittäin halpaa, ryöstöneuvojaan sijoittamisen yhteydessä on otettava huomioon useita palkkioita. Nämä palkkiot ovat:
- Hallinnointipalkkio: Se on kustannus, jonka sinun on investoitava valitun robo-neuvonantajan kanssa
- Säilytyspalkkio: Se on rahojen säilytysyhteisön veloittama kulu
- Varojen palkkio: se on kunkin sopimuksen mukainen hinta.
Kuinka paljon investointi ryöstöneuvojan kanssa maksaa?
Huolimatta palvelusta, joka on ollut Espanjassa vain muutama vuosi, maamme automaattisten johtajien välinen kilpailu on niin korkea, että palkkiot laskevat yhä enemmän. Jos se oli jo mielenkiintoinen tuote, siitä on tulossa yhä enemmän.
Tässä Robo Advisors -sivuston tekemässä tutkimuksessa voimme nähdä graafisesti, kuinka paljon kukin maamme eniten käytetty automaattinen johtaja veloittaa:
Jotkut, kuten Indexa Capital, tarjoavat vain 0,62 prosentin palkkion yli 10000 euron sijoituksille. Finizens tarjoaa saman palkkion, jos investointisi ylittää 20000 €, mutta se on myös 0,02%: n alennus asiakkaana käyttämästäsi vuodesta, erittäin mielenkiintoinen tarjous, joka on tehnyt heistä kaksi vaihtoehtoa, joissa todellisuudessa on eniten asiakkaita.
InbestMe: llä ja Finanbestillä on myös laaja käyttäjäkanta, joka maksaa 0,67%: n ja 0,85%: n välityspalkkion saavuttaen molemmissa tapauksissa erittäin mielenkiintoisen tuoton.
Näiden vaihtoehtojen lisäksi on monia muita, mutta nykyään niiden hinta on korkeampi kuin olemme maininneet.
Kuinka ryöstöneuvoja toimii?
Robo-neuvojat, jotka tunnetaan myös nimellä automatisoidut johtajat, ovat foorumi, joka algoritmin ansiosta pystyy luomaan pääosin indeksirahastoista koostuvan sijoitusportfolion ja ETF: t sijoittajaprofiilisi mukaan. Mitä tämä tarkoittaa? No, niiden vastausten perusteella, jotka annat kysymyssarjaan, jonka he kysyvät sinulta, kun luot tilin, he pystyvät päättämään, minkä riskin olet valmis ottamaan sijoituksissasi, ja sen perusteella he valitsevat yhden tai toisen rahaston säveltää salkku. Sinulla on enemmän tai vähemmän altistuminen osakkeille riippuen alttiudestasi riskille.
Tätä investointityyppiä kutsutaan passiivinen hallinta koska kaikkien portfolioiden luominen ei vaadi ihmisen väliintuloa. Jokaisen robo-neuvonantajan itse luoma algoritmi pystyy päättämään, mihin salkkuun sinulla on oikeus, ja tasapainottaa säännöllisesti jokaisen salkun uudelleen profiilisi ylläpitämiseksi.
Mitkä ovat heidän tärkeimmät edut?
Okei, ryöstöneuvoja pystyy luomaan salkun ottaen huomioon sen riskin, jonka olen valmis ottamaan, mutta mitä se tuo minulle?
Yksi tärkeimmistä eduista on, että sinun ei tarvitse olla asiantuntija varojen valitsemiseksi. Robo-neuvonantaja huolehtii niiden valitsemisesta sinulle rekisteröintilomakkeen täyttämisen jälkeen, eikä sinun tarvitse olla asiantuntija ymmärtääksesi, mihin sijoitat.
Toisaalta käytännössä kaikki pankit tarjoavat satoja sijoitusrahastoja. Miksi et valita yhtä näistä?
Perinteiset rahastot, joista tiedämme, ovat suurimmaksi osaksi aktiivisesti hoidettuja rahastoja, toisin sanoen niillä on takana joukko sijoittajia, jotka teoriassa vastaavat niiden hallinnasta. Ongelmana on, että tilastojen mukaan tämäntyyppiset hallinnoidut rahastot onnistuvat harvoin voittamaan oman vertailuarvonsa, toisin sanoen jos olisit sijoittanut suoraan kyseiseen indeksiin (indeksirahasto), olisit todennäköisesti saanut parempia tuloksia kuin tekemällä sitä onnistui.
Mikä on silmiinpistävää tässä kaikessa? Se, että hoidetulla rahastolla on merkittäviä hoitopalkkioita, kun taas indeksoidut rahastot, kuten jo mainitsimme, puuttuvat aktiivisesta hallinnoinnista, tuskin kantavat palkkiota.
Joten jos tilastollisesti saavutat todennäköisemmin parempia tuloksia rahastolla, jolla on alhaiset palkkiot, miksi valitsemme rahastot, joita hallinnoidaan korkeilla maksuilla?
Miksi robo-neuvonantaja on ollut niin menestyvä Espanjassa?
Suhteellisen uudelle sijoitustuotteelle robo-neuvonantajien menestys Espanjassa on erittäin korkea.
Indexa Capitalin kaltaiset yritykset ovat onnistuneet ylittämään miljardin hallitun hyvin lyhyessä ajassa, ja siitä on tullut kannattava yritys melkein olemassaolonsa ensimmäisestä vuodesta lähtien.
Muut Finizensin kaltaiset kasvavat erittäin nopeasti ja kaksinkertaistavat asiakkaita vuosi toisensa jälkeen samalla tavalla kuin he toivovat tekevänsä esimerkiksi InbestMessä.
Jopa perinteiset pankit, jotka alun perin ovat haluttomia tämäntyyppisiin tuotteisiin tuotujen matalien palkkioiden takia, ovat hyppäneet passiivisen hallinnon veneelle luomalla omat automatisoidut johtajat. Suurin osa tekee sen online-tytäryhtiöidensä kautta, kuten Banco Santander with Open Wealth from Openbank, Bankinter with Popcoin tai Caixabank with Smart Money.
Kuten olemme jo maininneet, menestys on niiden aiheuttamissa alhaisissa palkkioissa ja sopimusten tekemisen helppoudessa. Tämä yhdessä heidän maassamme esiintymisen jälkeen osoittamiensa hyvien tulosten kanssa tekee passiivisesta hallinnoinnista yhä tärkeämmän ja samanlaisemman kuin muut maat, joissa passiivinen ja aktiivinen hallinta ovat käytännössä samanarvoisia, kuten Yhdysvallat, joka edustaa nykyään 75% tämäntyyppisen johdon markkinoilla.
Ja sinä. Tunnetko robo-neuvonantajia? Mikä on mielipiteesi heistä?