Alennuslinja on rahoitustoiminta, jossa pankki sitoutuu maksamaan asiakkaalle kaupallisen luoton, jonka asiakas on myöntänyt kolmannelle osapuolelle.
Pankki suorittaa asiakkaalle ennakon, joka on pienempi kuin kaupallisen luoton arvo. Tämä ero johtuu asiakkaalle operaatiosta siirretyistä koroista, palkkioista ja muista kuluista. Joten mitä korkeammat nämä kulut ovat, sitä pienempi summa asiakas saa pankilta. Pankin etu perustuu siihen, että asiakkaalle maksetaan vähemmän summaa kuin mitä hän saa kolmannelta osapuolelta.
Alennuslinja on eräänlainen toiminta, joka tarjoaa yrityksille korkean toiminnallisuuden nykyään. Sen avulla ne voivat muuttaa kaupallisen lainan, joka erääntyy muutamassa kuukaudessa, välittömään likviditeettiin ja hallita mahdollisia vääristymiä valtiovarainministeriössä.
Alennuskohdassa huomioon otettavat tekijät
Nämä ovat tärkeimmät tekijät, jotka on otettava huomioon alennusrivillä:
- Nouto-oikeuden muutos: Kun rahoituslaitos alentaa luottoa asiakkaalle, se saa oikeuden vaatia luottoa kolmannelta osapuolelta asiakkaan sijasta. Toisin sanoen pankista tulee luoton velkoja kolmansia osapuolia vastaan.
- Korot ja palkkiot: Asiakas maksaa korkoa ennakoidun pääoman ja kaupallisen lainan maturiteetin perusteella. Lisäksi pankki-asiakas-suhteessa voidaan määrittää muun tyyppisiä asiakkaaseen vaikuttavia kuluja. Nämä kustannukset voivat olla: hallintopalkkiot, palkkiot maksamatta jättämisestä, notaarin palkkiot jne.
- Takuut: Rahoituslaitos voi pyytää asiakasta antamaan takuita alennuksen myöntämiseksi. Tämän tarkoituksena on yrittää varmistaa luoton maksaminen, jos kolmas osapuoli ei maksa.
- Alennusrivin vanhentuminen: Se on erittäin tärkeä elementti. Eräpäivän saapuessa pankki vaatii velan maksamista kolmannelta osapuolelta. Jos kieltäydyt suorittamasta maksua, rahoituslaitos kohtaa ongelman. Tällöin pankki vaatii (yleensä) luottorajan avaavan asiakkaan maksun.
- Riskianalyysi: Rahoituslaitos suorittaa kattavan analyysin maksamatta jättämisen riskistä operaation luonteen huomioon ottaen. Ennen alennuksen myöntämistä pankin on varmistettava, että luotto maksetaan. Siksi operaation korko riippuu pankin suunnittelemasta maksukyvyttömyysriskistä.
Alennuksen matemaattinen laskeminen alennusrivillä
Alennetun määrän laskemiseksi pankki käyttää yksinkertaista kaupallista alennusta koskevaa lakia. Lain mukaan alennukset ovat verrannollisia alennuksen kestoon ja odotettuun pääomaan. Matemaattisesti rahoituslaitoksen soveltama diskonttokerroin diskontattavaan luottoon on:
D (n) = 1 - (d n)
Missä:
d: Se on pankin soveltama diskonttokorko tai korko.
n: Se on luoton maturiteetti, joka annetaan yleensä päivinä käyttäen 360 päivän vuosipohjaa.
Siksi kertomalla tämä alennuskerroin diskontattavalla määrällä, saamme asiakkaan saaman määrän.
Esimerkki alennusrivistä
Kuvitellaan, että yritys myöntää asiakkaalle 50 000 dollarin kaupallisen luoton, jonka maturiteetti on 120 päivää. Ja yritys ottaa huomioon likviditeettitarpeensa, ja alentaa sen rahoituslaitokselle. Rahoituslaitos suostuu myöntämään sinulle alennuksen, mutta korolla 5%. Katsotaanpa operaation tulos:
Jos laskemme diskonttakertoimen edellä määritellyllä tavalla:
D (n) = 1-0,05 * (120/360) = 0,983
Jos sovellamme tätä alennuskerrointa alennettavaan määrään:
50.000*0.983=49.150
Siksi pankki maksaa meille 850 dollaria vähemmän kuin alennettavan alkuperäisen luoton arvo.